Anno Accademico 2019/2020
- Docente: Giuseppe Lusignani
- Crediti formativi: 6
- SSD: SECS-P/11
- Lingua di insegnamento: Italiano
- Modalità didattica: Convenzionale - Lezioni in presenza
- Campus: Bologna
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Corso:
Laurea Magistrale in
Finanza, intermediari e mercati (cod. 0901)
Valido anche per Laurea Magistrale in Economia e politica economica (cod. 8420)
Conoscenze e abilità da conseguire
Il corso si propone di offrire gli strumenti necessari per capire le scelte di investimento finanziario dei singoli risparmiatori e degli investitori istituzionali. Al termine del corso ci si attende che lo studente: - possieda le conoscenze teoriche e pratiche per valutare il rendimento ed i rischi dei principali strumenti finanziari scambiati sui mercati finanziari, - conosca gli elementi per combinare in modo ottimale i singoli titoli in un portafoglio, - conosca i criteri di valutazione dei principali strumenti finanziari (obbligazioni, azioni e derivati), i principi della moderna teoria del portafoglio e le principali strategie di combinazione dei portafogli finanziari.
Contenuti
- Il Capital Asset Pricing Model (CAPM)
- Il modello di Arbitrage Pricing Theory (APT)
- Le verifiche empririche dei modelli di asset pricing
- Gestioni passive e attive e absolute return
- Value at risk e indicatori di risk management
- Risk e Performance attribution
- Scenari di mercato e decisioni di asset allocation
- ALM per gli enti previdenziali
- ALM per le fondazioni bancarie
- L’Industria dell'Asset Management
Testi/Bibliografia
Martin J. Gruber, Stephen J. Brown, William N. Goetzmann Edwin J., Teorie di portafoglio e analisi degli investimenti, Apogeo, 2013
Ulteriori riferimenti bibliografici saranno forniti durante il corso. Il materiale didattico sarà reso disponibile nella piattaforma http://iol.unibo.it/
Metodi didattici
Lezioni frontali con accompagnate da esercizi sui i temi toccati durante le lezioni
Modalità di verifica e valutazione dell'apprendimento
L'esame si compone di una prova scritta,nella quale verrà richiesto di mostrare di essere in grado di applicare sia analiticamente che numericamente quanto sviluppato nelle lezioni.
Strumenti a supporto della didattica
Lezioni frontali con il supporto di proiettore; applicazioni sviluppate in excel ed in visual basic per la valutazione dei contratti derivati discussi durante le lezioni.
Orario di ricevimento
Consulta il sito web di Giuseppe Lusignani